Precio de API3

DeFi no se mueve, los oráculos avanzan primero. Los oráculos, como capa intermedia entre los activos del mundo real fuera de la cadena y las finanzas programables en la cadena, ocupan una posición superior en la cadena de valor. Plataformas/protocolos de nueva generación de DeFi que fusionan Tradfi y Crypto, como RWAfi, el comercio tokenizado de acciones estadounidenses, y el comercio tokenizado de activos derivados del mundo real, requieren actualizaciones tecnológicas de oráculos para su soporte. A pesar de que para muchas instituciones y minoristas, la tecnología de los oráculos ya ha alcanzado una etapa madura de su ciclo de vida, y es difícil que surjan innovaciones "disruptivas" emocionantes y las oportunidades de crecimiento exponencial que conllevan, esto no significa que el campo de los oráculos se haya convertido en un estanque estancado. Por el contrario, impulsados por la nueva demanda estimulada por las plataformas/protocolos de DeFi de nueva generación, los proyectos en el campo de los oráculos están ofreciendo nuevas características tecnológicas incrementales. Todos están compitiendo por TVS (Valor Total Asegurado), luego por TTV (Valor Total Negociado), y ahora por la capacidad de expansión en nuevos escenarios como LST, RWA, PerpDEX, acciones tokenizadas, etc. Este campo nunca ha estado "frío". Como un proyecto que siempre se ha negado a ser el último, RedStone, tras expandirse del escenario LST a Solana RWA en 2025, ha lanzado a mitad de año un gran movimiento: el motor de mejora de préstamos con inteligencia de liquidación RedStone Atom. Desde mi punto de vista, RedStone Atom es la versión MAX PRO del módulo de función anti-OEV (valor extraíble de oráculos) lanzado por los competidores UMA y API3 en 2024. En los sistemas tradicionales, la liquidación es un proceso de múltiples pasos: el oráculo actualiza el precio → el robot de liquidación detecta posiciones liquidables → se envía la transacción de liquidación → competencia por la tarifa de prioridad → se ejecuta la liquidación. En este proceso, una gran cantidad de valor es capturada por los robots MEV, limitando al mismo tiempo el nivel del umbral LTV de los préstamos DeFi, lo que afecta la eficiencia del capital de los jugadores de DeFi en el ciclo de préstamos. Para los protocolos de préstamos DeFi, la trinchera principal de la competencia está en el umbral LTV y el sistema de liquidación (eficiencia de liquidación, anti-OEV, etc.). Según las estadísticas del panel de Dune, la pérdida total de OEV supera los 2 mil millones de dólares; solo en la red principal de Ethereum, las pérdidas de OEV de AAVE v2 y v3 podrían superar los 300 millones de dólares. UMA y API3, en 2024, introdujeron un mecanismo de subasta inspirado en el mecanismo anti-MEV de Flashbot para resolver esto. Sin embargo, lamentablemente, no ha sido adoptado por varios protocolos de préstamos DeFi. La razón no es complicada y no está muy relacionada con el nivel de operación comercial. El problema radica en la versatilidad de su módulo OEV y el costo de integración del proyecto. RedStone Atom combina el módulo de liquidación con el módulo OEV en uno solo, y comprime todo el proceso en una única transacción atómica. Además, admite la activación en cualquier fuente de datos de RedStone y en cualquier cadena, sin necesidad de cambios de código o inversión en ingeniería. Después de integrar RedStone Atom, el proceso de liquidación de los protocolos de préstamos DeFi se reestructurará de la siguiente manera: Fase uno: Monitoreo de precios fuera de la cadena y activación de subastas (<100ms) Monitoreo de precios fuera de la cadena → Detección de posiciones liquidables → Activación de la subasta FastLane Atlas Fase dos: Subasta sellada en milisegundos (<300ms) FastLane inyecta el nuevo flujo de precios de RedStone en la subasta fuera de la cadena → Los liquidadores pujan por el premio de liquidación (pujas selladas) → El contrato inteligente Atlas recopila y ordena todas las ofertas → Se determina el mejor postor (verificación en la cadena) Fase tres: Ejecución atómica en tres pasos (completada en un solo bloque) Cuando la subasta genera una oferta válida, el contrato inteligente Atlas empaqueta las siguientes tres operaciones en una transacción atómica: Operación 1: Empujar el nuevo precio de oráculo firmado → (en el mismo bloque) Operación 2: Ejecutar la liquidación → (en el mismo bloque) Operación 3: Transferir el monto ganado al destinatario designado. La transacción atómica garantiza que estas tres operaciones sean indivisibles; o todas tienen éxito, o todas se revertirán, eliminando al mismo tiempo el espacio para el front-running y el arbitraje, y logrando una liquidación sin demora. Dado lo mencionado anteriormente sobre las lecciones aprendidas de los competidores de oráculos, RedStone Atom ha simplificado al máximo el proceso de integración para los protocolos de préstamos DeFi: los protocolos de préstamos DeFi solo necesitan solicitar a RedStone activar Atom en la fuente de datos que están utilizando y proporcionar una dirección para recibir los ingresos de OEV; el resto del trabajo de adaptación será realizado por el equipo de desarrollo de RedStone. Actualmente, Atom ya está en línea en Unichain, proporcionando seguridad para Compound Finance, Morpho, Venus Protocol y Upshift, y puede integrarse en BNB Chain, Base, Berachain. En el futuro, se lanzará en Ethereum, HyperEVM, Arbitrum, entre otros. El mercado de criptomonedas de 2025 ha sobrevalorado la atención, la liquidez y el sentimiento, mientras que ha mostrado una insensibilidad excesiva a la narrativa técnica. Este período ha sido más difícil para los equipos con un ADN técnico que el gran mercado bajista de 2022. Sin embargo, los desarrolladores de largo plazo, representados por RedStone, siguen comprometidos a construir algo grande. Espero que el Sr. Mercado tenga una recompensa preparada para ellos en algún momento del futuro.